プジョー207は8年ぶりのフルモデルチェンジで06から207となり、プジョーらしい躍動感あるデザインに仕上がっている。

ボディサイズは3ドア、5ドアとも、全長4030mm、全幅1750mm、全高1470mmで、先代プジョー206と比較して195mm長く、80mm幅広く、30mm背が高い。

エンジンは、1.6リッター直4DOHC(120ps/6000r.p.m.･16.3kg-m/4250r.p.m.)、直4ターボ(150ps/5800r.p.m.、24.5kg-m/1400〜3500r.p.m.)の2種類で、NAユニットは5ドアの207および207シエロが、またターボ・ユニットは3ドアの207GTに搭載。

2種類のエンジンは、PSAプジョーシトロエングループとBMWが共同開発したもので、NAユニットは連続可変バルブタイミング＆リフト機構や可変容量オイルポンプなどを採用。

ターボユニットはツインスクロールターボチャージャーを搭載する。

トランスミッションは、NAユニットが4A/T、ターボ・ユニットは5M/Tを組み合わせる。

サスペンションは、フロントにマクファーソンストラット式、リアにトーションビーム式を採用。

パワーステアリングには、車速と操舵力に応じてアシスト量を変化させる新世代の電動パワー・ステアリングを採用。

ESP（エレクトロニック・スタビリティ・プログラム）やEBD付きABSを全車に標準とした。